Товарная биржа: что это, функции, виды, организация

В данной статье мы узнаем, что такое товарная биржа, какие ее основные функции и виды существуют. Посмотрим, как организована система управления товарными биржами, какой орган выполняет функции законодательной власти, а какой исполнительной. Расскажем, какими правами обладает торговая площадка и как происходит решение спорных вопросов при заключении сделок.

Что такое товарно-сырьевая биржа?

Сейчас сложно представить деятельность многих компаний без товарно-сырьевой биржи, что такое биржевой стакан и как правильно его читать, мы уже говорили. Суть данного оптового рынка в конкурентной борьбе, которая важна для заключения выгодных договоров купли-продажи. Она не только место покупки и продажи, такие биржи упорядочивают профильный рынок, при помощи специальных биржевых инструментов. Причем, продавцы на таком рынке торгуют не только товарами, но и контрактами на них. Товарные биржи всегда торгуют физические товары, основная цель, это ценообразование и снижение рисков, как для продавцов, так и для покупателей.

На самом деле, биржа, это одна из самых организованных форм рынка, причем, здесь можно купить не только товары, но и финансовые инструменты. Кроме этого, биржи помогают обеспечивать ликвидность и сохраняют призрачных финансовых операций. Существует множество видов бирж, каждая из них отличается особыми характеристиками. Так, товарная биржа обеспечивает эффективное ценообразование. Основные товары, с которыми здесь работают – нефть, золото, зерно и другое сырье, которое используется для производства товаров.

Товарно-сырьевые биржи позволяют обеспечивать стабильность цен на ключевое сырье. Большой популярностью здесь пользуются фьючерсные контракты, что такое фьючерс как торговать и заработать на активах, мы уже говорили, которые заключаются на поставку товара в будущем, что позволяет предприятиям планировать деятельность, расходы и производственный процесс. Кроме этого, они позволяют защититься от изменения цен. Заключают здесь и спотовые контракты, основная особенность которых – это немедленная поставка. Такие договора позволяют быстро реализовывать товары и удовлетворять текущую потребность рынка.

Какие функции выполняют товарные биржи

Основная функция товарной биржи – это упорядочивание товарно-сырьевого рынка. При работе на таких площадках действуют определенные правила, кроме этого здесь используется такой инструмент, как спекуляция, который в нашей стране в 70-80 е годы приобрел негативную окраску, а на самом деле, она позволяет увеличить спрос на продукцию, что позволяет избежать застоя ли дефицита товаров. Благодаря спекулятивным инструментам сглаживаются колебания спроса и предложения.

Для того, чтобы не было завышенных цен на площадках существуют ценовые рамки, выйти за пределы, которых не получится. Это, кстати, позволяет исключить и демпинг или нечестную конкуренцию. Участие в биржевых контрактах позволяет и покупателям, и продавцам упростить процедуру торгов. Товары, которые допускаются на биржу должны соответствовать определенным нормам, что является для покупателей гарантией качества. Биржа позволяет контролировать и планировать расходов, за счет регулирования стабилизации цен.

Для участников торгов существуют определенные правила, и даже при возникновении споров биржа может выступать в качестве арбитражного судьи. Таким образом, можно говорить о том, что это оптовый рынок, основной принцип которого, это чистая конкуренция. Здесь ни покупатели, ни продавцы не могут влиять на ценообразование, это делаю только спрос и предложение. Правила, не зависимо от размера игрока, для всех одинаковые.

Организация товарной биржи

Организация товарной биржи основывается на добровольном объединении, как физических, так и юридических лиц. Основная цель всех участников – получение прибыли, как и при формировании портфельных инвестиций, участники биржи должны зарегистрировать бизнес в том же государстве, где зарегистрирована выбранная площадка. В нашей стране биржи могут иметь только одну юридическую форму, это акционерное общество, такая деятельность регулируется федеральным законом «Об организованных торгах». Согласно уставу, члены биржи могут иметь различные статусы. Высший орган управления – собрание членов-учредителей и специальный выборный орган.

Члены площадки могут делиться на две категории. Первые, это те, кто обладает правом на участие во всех секциях и даже имеют определенное количество голосов на общем собрании. Вторая группа представлена неполными членами, которые могут действовать только в рамках определенной секции. Основной документ, который регламентирует деятельность – Устав и Правила биржевой торговли. Органы управления находятся на трех уровнях.

Высшим органом является Общее собрание участников-членов, который можно сравнить с законодательным органом государства. Исполнительной властью здесь является Биржевой комитет. Он контролирует деятельность всех подразделений и служб. Здесь же занимаются и разработкой основных направлений деятельности площадки. Контрольно-ревизионная комиссия осуществляет контроль текущей деятельности.

Виды товарных бирж

Виды товарных бирж могут быть как универсальными, так и специализированными. Отличаются они номенклатурой, которая торгуется. Так, универсальные отличаются большим разнообразием товаров, а специализированные работают только с определенным продуктом или группой товаров. Особняком стоят международные биржи, здесь работают определенные правила. Любая сделка должна им соответствовать. Кроме этого, есть требования к товарам, они должны быть качественные, однородные, взаимозаменяемые.

Биржевые сделки очень характерны для бизнеса в США. Так, Нью Йоркская занимается продаже и покупкой нефтепродуктов. А одна из самых старейших бирж Чикагская специализируется на сделках с товарным обменом. На ней можно закупить и продать не только молочные продукты, но даже и домашний скот. Большой популярностью на этой площадке пользуются пиломатериалы и каучук. Еще одна биржа, которая появилась в США одной из первых для торгов скоропортящимися продуктами питания – Нью Йоркский совет по торговле.

В Японии тоже есть своя товарная биржа – Токийская, на ней торгуются все товары, здесь есть золото, платина, серебро, каучук, шерсть, хлопок и даже нефть. Конечно, товарные биржи есть и в других странах. А основные географические центры биржевой торговли – крупные города, такие как Амстердам, Милан, Роттердам, Гамбург и Париж.

Права товарной биржи

Права товарной биржи заключаются в том, что она может устанавливать собственные правила проведения торгов, самое главное, чтобы они не противоречили законодательству. В большинстве случаев участники биржи должны платить вступительные или регулярные взносы, необходимо создание брокерского счета как вывести с него денежные средства, мы уже говорили. За предоставление услуг биржа берет оплату, прайс тоже устанавливается ей же. За каждую регистрацию сделки участники должны вносить плату. За нарушение устава и правил в отношении участников могут применяться санкции.

Подразделения биржи тоже могут создаваться управляющим органом, который утверждает и положения для них. При возникновении спорных ситуаций она в праве создавать арбитражные комиссии. Кроме этого, площадка занимается разработкой собственных стандартов типовых контрактов, но в основе лежат государственные стандарты. Биржа может заключать контракты и с другими площадками, даже с теми, которые находятся в других странах.